Beim Bau einer Straße wird ein riesiges, Vampir-ähnliches Wesen geweckt, das im Inneren eines Berges haust. Nachdem das übellaunige Monster halb Osaka zu Klump drischt, ergreift man Gegenmaßnahmen.
Als alle Versuche, das mittlerweile "Gaos" getaufte Wesen zu vernichten scheitern, muss Gamera, die freundliche Riesenschildkröte, sich der Sache annehmen...